تظل العملة الأمريكية لغزًا رئيسيًا في سوق العملات. في حين أن تحركاتها من يناير إلى يونيو لم تثر أي تساؤلات، نظرًا للخلفية الإخبارية، فقد ظهرت العديد من الأسئلة في سبتمبر وأكتوبر. أولاً، الهيكل التصحيحي، الذي كان من المفترض أن يكون بسيطًا وواضحًا، بدأ بشكل غير متوقع في التعقيد واتخاذ مظهر طويل جدًا دون أي سبب واضح. ثانيًا، الطلب على الدولار الأمريكي يرتفع (كما فحصنا في المراجعتين السابقتين)، والذي لا يوجد له أساس على الإطلاق. ونتيجة لذلك، أصبحت تحليل الموجة أكثر تعقيدًا، والعديد من المشاركين في السوق لا يفهمون ما يحدث.

ستكون هناك عدة أحداث مهمة في الولايات المتحدة، لكن شهر أكتوبر تميز أيضًا بأخبار هامة لم يوليها السوق اهتمامًا كبيرًا. إذا حدث وضع مماثل في نوفمبر، فقد لا تكون هناك حاجة لمراجعة التقارير على الإطلاق. يوم الاثنين، سيتم إصدار مؤشر ISM الصناعي الذي يعتبر مهمًا إلى حد ما. يوم الثلاثاء، لن يتم إصدار تقرير JOLTS المعتاد. يوم الأربعاء، سيصدر مؤشر ISM للخدمات وتقرير سوق العمل ADP. يوم الجمعة، سيتم نشر مؤشر ثقة المستهلك لجامعة ميشيغان، لكن معدل البطالة وتقرير الوظائف غير الزراعية لن يتم إصدارهما. كما نرى، فإن التقارير الأكثر أهمية في الأسبوع لن يتم إصدارها مرة أخرى.

سيكون من الضروري مرة أخرى الاعتماد على تقرير ADP الوحيد لتقييم حالة سوق العمل. لا شك أن مؤشرات النشاط التجاري مهمة، لكنها لا تؤثر بشكل حاسم على السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي. إذا استمر السوق في تفسير غياب المعلومات الإحصائية الحاسمة لصالح الدولار، فإن العملة الأمريكية ستستمر في الارتفاع في القيمة. يبدو أن السوق يتبع حاليًا منطق "لا تقارير - لا مشاكل". ما مدى معقولية هذا؟ غير معقول تمامًا. لكن هذا هو الواقع.

بناءً على كل ما سبق، فإن العامل الأكثر أهمية في الأسبوع المقبل لن يكون التقارير أو تصريحات دونالد ترامب، بل شعور السوق تجاه الدولار. إذا لم يتغير، فقد يستمر الطلب على العملة الأمريكية في الزيادة، بغض النظر عن الإحصاءات الرسمية.

نمط الموجة لزوج اليورو/الدولار الأمريكي:

بناءً على تحليل زوج اليورو/الدولار الأمريكي، يستمر الأداة في بناء قسم صاعد من الاتجاه. حاليًا، السوق في حالة توقف، لكن سياسات دونالد ترامب وموقف الاحتياطي الفيدرالي لا تزال عوامل مهمة في الانخفاض المستقبلي للعملة الأمريكية. قد تمتد الأهداف للقسم الحالي من الاتجاه حتى المستوى 25. في هذا الوقت، يمكننا ملاحظة تطور الموجة التصحيحية 4، التي تأخذ مظهرًا معقدًا وممتدًا للغاية. لذلك، في المستقبل القريب، ما زلت أعتبر فقط عمليات الشراء، حيث أن أي هياكل هبوطية لها طبيعة تصحيحية. قد تكون الهيكلية الأخيرة، a-b-c-d-e، قريبة من الاكتمال.

نمط الموجة لزوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي:

لقد تغير نمط الموجة لأداة زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي. ما زلنا نتعامل مع قسم صاعد ومندفع من الاتجاه، لكن هيكل الموجة الداخلي يصبح أكثر تعقيدًا. تأخذ الموجة 4 مظهرًا ثلاثي الموجات، وهيكلها أكثر امتدادًا بشكل ملحوظ من الموجة 2. هيكل تصحيحي هبوطي آخر قريب من الاكتمال. ما زلت أتوقع أن يستأنف الهيكل الموجي الرئيسي تطوره، مع أهداف أولية حول المستويات 38 و40، وأعتقد أن هذا قد يحدث في بداية نوفمبر.

المبادئ الأساسية لتحليلي:

1. يجب أن تكون هياكل الموجة بسيطة ومفهومة. الهياكل المعقدة يصعب تنفيذها وغالبًا ما تؤدي إلى تغييرات.
2. إذا كان هناك عدم يقين بشأن ما يحدث في السوق، فمن الأفضل عدم الدخول فيه.
3. لا يمكن أن يكون هناك يقين بنسبة 100% في اتجاه الحركة. لا تنس أوامر وقف الخسارة الوقائية.
4. يمكن دمج تحليل الموجة مع أنواع أخرى من التحليل واستراتيجيات التداول.