EUR/USD 5 मिनट विश्लेषण

बुधवार को EUR/USD जोड़ी कमजोर नीचे की ओर चैनल में ही कारोबार करती रही, जैसा पहले से पूर्वानुमानित था। हालांकि, उतार-चढ़ाव न्यूनतम स्तर पर था, तीसरे लगातार दिन कोई मैक्रोइकॉनोमिक बैकग्राउंड नहीं था, और बाजार ने डोनाल्ड ट्रंप द्वारा किए गए कई टैरिफ़ घोषणाओं को नजरअंदाज किया।

इस विश्लेषण में सबसे पहले यह स्पष्ट करना जरूरी है कि ट्रंप के टैरिफ अभी लागू नहीं हुए हैं और न ही बढ़ाए गए हैं। हाँ, अमेरिकी राष्ट्रपति ने फिर से टैरिफ बढ़ाने की धमकी दी है—इस बार तांबा, दवाओं, और कई अन्य उत्पाद श्रेणियों पर। उन्होंने पहले ही 15 देशों के लिए अपनी "ब्लैकलिस्ट" पर टैरिफ बढ़ा दिए थे। लेकिन नए टैरिफ व्यापार भागीदारों पर 1 अगस्त से ही लागू होंगे, और तब तक ट्रंप अपनी स्थिति कई बार बदल सकते हैं। जहां तक क्षेत्रीय टैरिफ का सवाल है, ट्रंप ने अब तक केवल बढ़ाने की मंशा जताई है, बिना कोई समयसीमा बताए। इसलिए, पहली बात तो घबराने की कोई जरूरत नहीं है, और दूसरी बात अभी व्यापार के लिए कोई मौका नहीं है।

हम मानते हैं कि निकट भविष्य में अमेरिकी डॉलर के लिए कोई वास्तविक मजबूत वृद्धि की संभावना नहीं है, और पिछले डेढ़ सप्ताह में जोड़ी की चाल इस दृष्टिकोण की पुष्टि करती है। डॉलर केवल तकनीकी आधार पर बढ़ रहा है; नीचे की ओर की चाल बहुत कमजोर है, और पिछले सप्ताह बाजार ने मजबूत अमेरिकी रोजगार और बेरोज़गारी आंकड़ों को भी नजरअंदाज किया।

5 मिनट के टाइम फ्रेम में, बुधवार को कोई ट्रेडिंग सिग्नल नहीं था। कीमत किसी भी महत्वपूर्ण स्तर या लाइन के करीब नहीं पहुंची, और उतार-चढ़ाव केवल 40 प्वाइंट तक सीमित था।

COT रिपोर्ट

सबसे ताज़ा COT रिपोर्ट 1 जुलाई की है। ऊपर दी गई छवि स्पष्ट रूप से दिखाती है कि गैर-वाणिज्यिक ट्रेडर्स की नेट पोजीशन लंबे समय तक बुलिश रही है। बियर (बेअर्स) ने 2024 के अंत में ही कुछ समय के लिए बढ़त हासिल की, और तब भी वे जल्दी ही इसे खो बैठे। ट्रंप के पद संभालने के बाद से डॉलर गिरावट में है। हालांकि हम 100% निश्चितता से नहीं कह सकते कि डॉलर गिरना जारी रखेगा, लेकिन वर्तमान वैश्विक घटनाक्रम उसी दिशा में इशारा करते हैं।

हमें अभी भी यूरो मजबूत होने के कोई मौलिक कारण नहीं दिख रहे हैं। हालांकि, एक बहुत महत्वपूर्ण कारण है जो अमेरिकी डॉलर के निरंतर गिरावट का समर्थन करता है। वैश्विक डाउनट्रेंड अभी भी कायम है—लेकिन इस बिंदु पर, यह कितना मायने रखता है कि पिछले 16 वर्षों में कीमतें कहाँ-कहाँ गई हैं? डॉलर तब बढ़ सकता है जब ट्रंप अपनी ट्रेड वॉर्स खत्म करेगा—लेकिन क्या वह ऐसा करेगा? और कब?

इस समय, लाल और नीली लाइनें फिर से क्रॉस कर गई हैं, जिसका मतलब है कि ट्रेंड बुलिश बना हुआ है। पिछले रिपोर्टिंग सप्ताह के दौरान, "गैर-वाणिज्यिक" समूह के पास लंबी पोजीशन में 1.2 हजार की वृद्धि हुई, जबकि शॉर्ट पोजीशन में 4.8 हजार की वृद्धि हुई। नतीजतन, नेट पोजीशन सप्ताह में 3.6 हजार कॉन्ट्रैक्ट्स घट गई।

EUR/USD 1 घंटे का विश्लेषण

1 घंटे के टाइम फ्रेम में, EUR/USD जोड़ी नीचे की ओर चल रहे ट्रेंड को बनाए हुए है, जो एक अवरोही चैनल से समर्थित है। इसलिए, डॉलर थोड़े समय के लिए मजबूत हो सकता है, लेकिन इसके दीर्घकालिक नजरिए में फिर से मंदी का संकेत दिखता है। अमेरिकी खबरें बाजार में लगातार आ रही हैं, जो ट्रेडर्स को डॉलर से दूर रहने का संकेत दे रही हैं। डोनाल्ड ट्रंप की नीतियां डॉलर की वैश्विक रिज़र्व मुद्रा की स्थिति को कमजोर करती रही हैं। इस जोड़ी की वर्तमान चाल केवल एक तकनीकी सुधार के रूप में देखी जा सकती है। अवरोही चैनल के ऊपर ब्रेकआउट तकनीकी आधार प्रदान करेगा जिससे यूरो की नई बढ़त की उम्मीद की जा सकेगी।

10 जुलाई के ट्रेडिंग स्तर:

1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1615, 1.1666, 1.1750, 1.1846–1.1857, साथ ही Senkou Span B लाइन (1.1642) और Kijun-sen लाइन (1.1741)। ध्यान दें: Ichimoku इंडिकेटर की लाइनें दिन भर में बदल सकती हैं, इसलिए ट्रेडिंग सिग्नल पहचानते समय इसे ध्यान में रखना चाहिए।

महत्वपूर्ण: यदि कीमत सही दिशा में 15 प्वाइंट्स बढ़ती है तो ब्रेकइवन पर स्टॉप लॉस लगाना न भूलें। इससे गलत सिग्नल की स्थिति में नुकसान से बचाव होगा।

गुरुवार को यूरोपीय संघ सप्ताह की पहली अपेक्षाकृत महत्वपूर्ण रिपोर्ट जारी करेगा, जो संभवतः जोड़ी की चाल पर प्रभावी नहीं होगी। जर्मनी के मुद्रास्फीति आंकड़े निश्चित रूप से रुचि के हैं, लेकिन हाल के महीनों में मुद्रास्फीति लगभग 2% के आसपास स्थिर है, जिसका अब यूरोपीय सेंट्रल बैंक के फैसलों पर ज्यादा प्रभाव नहीं पड़ता। इसके अलावा, ECB की नीतिगत फैसलों का फिलहाल यूरो पर बहुत कम असर होता है, क्योंकि डॉलर लगातार छह महीने से गिर रहा है।

चार्ट की व्याख्या:

• मोटी लाल लाइनें – प्रतिरोध और समर्थन स्तर जहां कीमत की चाल रुक सकती है। ये सीधे ट्रेडिंग सिग्नल नहीं हैं।
• Kijun-sen और Senkou Span B लाइनें – प्रमुख Ichimoku इंडिकेटर लाइनें, जो 4-घंटे के टाइम फ्रेम से 1-घंटे के टाइम फ्रेम में स्थानांतरित की गई हैं।
• पतली लाल लाइनें – पिछले उच्च/निम्न स्तर जहां कीमत पहले पलटी थी। ये ट्रेडिंग सिग्नल के रूप में काम कर सकती हैं।
• पीली लाइनें – ट्रेंडलाइन, चैनल और अन्य तकनीकी पैटर्न।
• COT चार्ट पर इंडिकेटर 1 – प्रत्येक ट्रेडर वर्ग के लिए नेट पोजीशन का आकार।